Паритет опционов это


Spot Market.

паритет опционов это

Пут-колл паритет и реальный рынок На реальных финансовых рынках при осуществлении сделок возникают транзакционные издержки например, комиссионные брокеруплата за предоставление левериджа и существует спред разница между ценой покупки и продажи. В результате точное выполнение указанного выше уравнения невозможно, поскольку указанные выше расходы будут вызывать некоторое расхождение.

Паритет опционов на продажу и покупку

Однако, чем паритет опционов это ликвидность рынка для базового актива, тем меньше будет величина этого расхождения и тем точнее будет выполняться уравнение. Тем не менее, модели оценки стоимости опционов, которые не основываются на пут-колл паритете являются несостоятельными и не могут использоваться на реальных финансовых паритет опционов.

Пример расчета Пример 1.

как начать работать с бинарными опционами бесплатная программа для опционов

Предположим, что текущая рыночная цена акции составляет 14,25. Чтобы рассчитать текущую стоимость европейского опциона колл с аналогичным базовым активом, датой и ценой исполнения необходимо воспользоваться уравнением пут-колл паритета.

Для этого преобразуем уравнение следующим образом: Подставив исходные данные в уравнение получим, что стоимость европейского опциона колл составляет 0,68.

Паритет опционов Паритет опционов "пут" и "колл" [c.

В нашем примере, чем волатильнее будет курс акций, тем выше будет стоимость опциона пут, а, следовательно, и опциона колл. Допустим, что опцион пут стоил бы 3,3. Пример 2.

паритет опционов это

Предположим, что стоимость 6-ти месячного европейского опциона колл с ценой исполнения 7,85. Чтобы рассчитать стоимость европейского опциона преобразуем уравнение пут-колл паритета следующим образом: Подставив исходные данные в уравнение получим, что стоимость европейского паритет опционов это пут составляет 0,23.

Следует отметить, что когда европейский опцион находится в деньгах, противоположный опцион может иметь отрицательную стоимость.